Оценка изменений структуры актива баланса

В бухгалтерском балансе выделяют вложения средств во внеоборотные и оборотные активы. Средства, вложенные в оборотные активы, в течение года совершают несколько оборотов, тогда как продолжительность оборота вложений во внеоборотные активы может измеряться десятками лет.

Изменение структуры актива баланса является следствием преобладающего вложения средств в отдельные активы. Так, техническое перевооружение организации, расширение ее производственной базы найдет отражение в увеличении вложений в основные средства, незавершенное строительство.

Нужно иметь в виду, что динамика вложений в основные средства и незавершенное строительство может быть взаимосвязана: по мере ввода законченных объектов в состав основных средств стоимость последних увеличивается, а остатки незавершенного строительства снижаются.

Основные средства в бухгалтерском балансе показываются по остаточной стоимости (за вычетом начисленной амортизации). Если организация не обновляла основные средства и не производила их переоценку, то балансовая стоимость этих средств за отчетный год уменьшится на сумму начисленной амортизации.

Следовательно, рост остаточной стоимости основных средств — признак вложений в основные средства сумм, превышающих  начисленную за год амортизацию (включая результаты переоценки основных средств).

Подобная ситуация сложилась в примере: основные средства (в оценке по остаточной стоимости и с учетом незавершенных капитальных вложений) в течение отчетного года увеличились на 7100 млн руб. (3 066 100 – 3 059 000 = 7100). Эти изменения отражают развитие производственного потенциала организации, являются предпосылкой увеличения объема производства.

При таких характеристиках целесообразно из общей суммы прироста стоимости основных средств и нематериальных активов выделить результат их переоценки, которая отражается в учете по состоянию на конец года. Эти показатели нужно изучать в динамике за несколько лет. Недостаточная инвестиционная активность организации в развитии собственного производства приводит к нарастающему износу основных средств, их моральному старению.

Рост вложений в запасы может быть связан с формированием сезонных запасов сырья и материалов, увеличением остатков незавершенного производства, например, из-за сбоев в снабжении комплектующими деталями, замедлением производственного цикла по другим причинам.

Вместе с тем создание излишних запасов приводит к замедлению оборачиваемости оборотных средств. Их омертвление в излишних запасах (как правило, дефицитных ценностей) не только наносит организации ущерб из-за снижения оборачиваемости оборотных средств, но и создает затруднения со снабжением этими ценностями других организаций.

Как признак укрепления финансовой устойчивости организации рассматривают увеличение доли финансовых вложений ее свободных средств в доходные активы других организаций. Однако такие вложения сопряжены с риском неполучения ожидаемой отдачи, и их эффективность должна систематически отслеживаться.